وكالة تنظيمية مستقلة، جزءا من السلطة التنفيذية الاتحادية. تم إنشاء "اللجنة" موجب "قانون بورصة الأوراق المالية" لعام 1934. وهو يدير القوانين الاتحادية المتعلقة بالأوراق المالية (الأسهم والسندات)؛ لحماية المستثمرين وضمان أن أسواق الأوراق المالية تعمل بنزاهة وإخلاص وإنفاذ قوانين الأوراق المالية من خلال العقوبات. لأن بعض المهام للجنة مراقبة عمليات البورصة قرارات شبه قضائية أو ثانية يمكن مراجعة "محكمة الاستئناف" بالولايات المتحدة.